Magnificent 7

Apple Inc. (Apple) разрабатывает, производит и продает смартфоны, персональные компьютеры, планшеты, носимые устройства и аксессуары, а также продает ряд сопутствующих услуг. Продукция компании включает iPhone, Mac, iPad, AirPods, Apple TV, Apple Watch, продукты Beats, HomePod, iPod touch и аксессуары. Компания управляет различными платформами, включая App Store, который позволяет клиентам находить и загружать приложения и цифровой контент, такой как книги, музыка, видео, игры и подкасты. Apple предлагает цифровой контент через сервисы на основе подписки, включая Apple Arcade, Apple Music, Apple News+, Apple TV+ и Apple Fitness+. Apple также предлагает ряд других услуг, таких как AppleCare, iCloud, Apple Card и Apple Pay. Apple продает свою продукцию и перепродает продукцию третьих сторон на различных рынках, в том числе напрямую потребителям, малому и среднему бизнесу, а также образовательным, корпоративным и государственным клиентам через свои розничные и интернет-магазины, а также своих сотрудников прямых продаж. В третьем квартале 2024 года выручка Apple выросла на 4,9 % по сравнению с предыдущим годом и составила 85,8 миллиарда долларов. Чистая прибыль выросла на 7,9 %, а прибыль на акцию - на 11,1 %, чему способствовал выкуп 139 миллионов акций на сумму 26 миллиардов долларов. Был объявлен дивиденд в размере 0,25 доллара на акцию. Ожидается, что в следующем квартале выручка будет расти такими же темпами. Рентабельность валовой прибыли немного снизилась с 46,6 % во втором квартале до 46,3 % в третьем квартале, но все еще в пределах прогноза компании от 45,5 до 46,5 %. Однако в годовом исчислении маржа улучшилась с 44,5%. Валовая рентабельность по продуктам снизилась с 36,6% во втором квартале до 35,3% в третьем, а валовая рентабельность по услугам немного снизилась с 74,6% до 74,0%. Доход по сегментам • Доход от iPhone: 39,30 млрд долларов против прогнозируемых 38,81 млрд долларов • Доход Mac: 7,01 млрд долларов США против прогнозируемых 7,02 млрд долларов США • Доход от iPad: 7,16 млрд долларов против прогнозируемых 6,61 млрд долларов • Доход от продажи носимых устройств, товаров для дома и аксессуаров: 8,10 млрд долларов США против прогнозируемых 7,79 млрд долларов США • Доход от услуг: 24,21 млрд долл. США против прогнозируемых 24,01 млрд долл. США Apple Intelligence была представлена разработчикам и будет запущена для пользователей под управлением iOS 18 на моделях высокого класса, таких как iPhone 16 Pro и его преемники, с целью стимулировать спрос на эти премиальные устройства. Аналитики считают ее ключевым драйвером роста, а генеральный директор Тим Кук называет ее основным катализатором доходов. Apple сотрудничает с регулирующими органами, чтобы решить проблемы конфиденциальности и соответствия нормативным требованиям, и рассчитывает интегрировать ChatGPT к концу года, чтобы расширить возможности устройств. Внедрение приведет к увеличению расходов на НИОКР и капитальных затрат, что будет частично компенсировано партнерскими отношениями, позволяющими увеличить выплаты по проектам. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Microsoft Corporation — технологическая компания, на сегодня является лидером по рыночной капитализации среди компаний S&P. Рыночная капитализация немного превышает $3 трлн. Компания разрабатывает и поддерживает программное обеспечение, услуги, устройства и решения. Его сегменты включают производительность и бизнес-процессы, интеллектуальное облако и другие персональные вычисления. Сегмент “Производительность и бизнес-процессы” состоит из продуктов и услуг в портфеле производительных, коммуникационных и информационных услуг, охватывающих различные устройства и платформы. Этот сегмент включает Office Consumer, LinkedIn, динамические бизнес-решения и Office Commercial. Сегмент “интеллектуального облака” состоит из общедоступных, частных и гибридных серверных продуктов и облачных сервисов, которые могут стать основой современного бизнеса и разработчиков. В этот сегмент входят серверные продукты и облачные сервисы, а также корпоративные услуги. Сегмент “Персональные вычисления” состоит из продуктов и услуг, которые ставят клиентов в центр опыта использования технологий. В этот сегмент входят Windows, устройства, игры, а также поисковая и новостная реклама. В четвертом квартале финансового года 2024 Microsoft отчиталась о выручке в 64,7 млрд долларов США, что на 15% больше по сравнению с прошлым годом и на 16% выше в постоянной валюте. Операционная прибыль увеличилась на 15% до 27,9 млрд долларов, а чистая прибыль возросла на 10% до 22,0 млрд долларов. Разводненная прибыль на акцию (EPS) состав ила 2,95 доллара, что на 10% больше по сравнению с предыдущим годом. За финансовый год, завершившийся 30 июня 2024 года, компания достигла выручки в 245,1 млрд долларов, что на 16% больше, а чистая прибыль составила 88,1 млрд долларов, увеличившись на 22%. Разбивка по сегментам • Производительность и бизнес-процессы (Productivity and Business Processes): доход составил 20,3 млрд долларов, что на 11% больше по сравнению с предыдущим годом. Основными драйверами роста стали увеличение на 12% продаж продуктов Office Commercial и облачных сервисов, а также рост выручки LinkedIn на 10%. В частности, доходы от Office 365 Commercial выросли на 13%, и число подписчиков достигло 82,5 млн. • Интеллектуальное облако (Intelligent Cloud): выручка в этом сегменте достигла 28,5 млрд долларов, увеличившись на 19%. Рост был обусловлен увеличением на 29% доходов от Azure и других облачных сервисов, хотя результаты не оправдали ожиданий рынка. Доля облачного сегмента в общей выручке компании составляет почти 45%, подчеркивая его важную роль в стратегии Microsoft. • Персональные вычисления (More Personal Computing): сегмент принес 15,9 млрд долларов, что на 14% больше по сравнению с прошлым годом. Однако продажи оборудования снизились на 11%, несмотря на рост выручки от контента и услуг Xbox на 61%, что стало возможным благодаря приобретению Activision Blizzard, существенно увеличившему доходы от игр. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Alphabet Inc - многонациональный конгломерат. Сегменты компании включают Google и Other Bets. Сегмент Google компании включает Google Services и Google Cloud. Продукты и платформы Google Services включают Android, Chrome, Gmail, Google Drive, Google Maps, Google Photos, Google Play, Search и YouTube. Ее Google Cloud предоставляет готовые облачные сервисы корпоративного уровня, включая Google Cloud Platform и Google Workspace. Облачная платформа Google позволяет разработчикам создавать, тестировать и развертывать приложения в своей инфраструктуре. Его инструменты для совместной работы Google Workspace включают такие приложения, как Gmail, Docs, Drive, Calendar, Meet. Сегмент Google занимается рекламой, продажей цифрового контента, приложений и облачных предложений. Ее аппаратные продукты включают телефоны Pixel, Chromecast с Google TV и интеллектуальный дисплей Google Nest Hub. Сегмент Other Bets занимается продажами интернет- и телевизионных услуг, лицензированием и услугами исследований и разработок (НИОКР). Во втором квартале 2024 года консолидированная выручка Alphabet увеличилась на 13,6% в годовом исчислении до 84,7 млрд долларов США (или на 15% в постоянной валюте). Google Search и Google Cloud набирают обороты и добиваются прогресса, поскольку инициативы в области ИИ стимулируют новый рост. Операционная маржа увеличилась с 29% во втором квартале 2023 года до 32% во втором квартале 2024 года благодаря росту выручки и усилиям компании по сдерживанию расходов. Во втором квартале 2024 года США по-прежнему приносили компании наибольший доход — 49%, в то время как на регион EMEA, APAC и другие регионы Америки пришлось оставшиеся 29%, 16% и 6% соответственно. Доход по сегментам • Службы Google: выручка в данном сегменте составила 73,928 млн долларов, что на +11,5% больше, чем с показателями прошлого года. В данный сегмент входят: o Поиск Google и другие 48,509 млн долларов, +13,8% в сравнении с прошлым годом. o Реклама на YouTube 8,663 млн долларов, +13.0% с показателей прошлогоднего периода o Сеть Google 7,444 млн долларов, спад на 5,2%, с прошлогодними показателями. o Подписки, платформы и устройства Google 9,312 млн долларов, +14,4% с прошлого года. • Google Облако: доход в данном сегменте составил 10,347 млн долларов, что составляет прирост на +28,8% с показателями 2023 года. • Другие ставки: показали прирост в 365 млн долларов, это на +28,1% больше прошлогодних показателей. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Корпорация NVIDIA - ведущий игрок в технологическом секторе, продемонстрировала многообещающие признаки роста и прибыльности, что делает ее привлекательной инвестиционной возможностью. Nvidia является третьей по величине компанией в мире с рыночной капитализацией около $2,9 трлн, что в несколько раз превышает ее капитализацию менее $400 млрд в конце 2022 года. Компания NVIDIA (NASDAQ: NVDA) сегодня сообщила о выручке за второй квартал, закончившийся 28 июля 2024 года, в размере 30,0 млрд долларов США, что на 15% больше, чем в предыдущем квартале, и на 122% больше, чем год назад. За квартал прибыль на разводненную акцию по GAAP составила $0,67, что на 12% больше, чем в предыдущем квартале, и на 168% больше, чем годом ранее. Чистая прибыль выросла более чем вдвое до 16,6 млрд долларов США, или 67 центов на акцию, за квартал по сравнению с 6,18 млрд долларов США, или 25 центов на акцию, за аналогичный период прошлого года. Nvidia стала главным бенефициаром продолжающегося бума искусственного интеллекта. Акции Nvidia выросли более чем на 150% в этом году после взлета почти на 240% в 2023 году. Ее рыночная капитализация недавно превысила 3 триллиона долларов, и Nvidia некоторое время была самой дорогой публичной компанией в мире, хотя сейчас она уступает Apple и Microsoft. Доходы по сегментам • Центр обработки данных: Выручка во втором квартале составила рекордные 26,3 млрд долларов, что на 16% больше, чем в предыдущем квартале, и на 154% больше, чем год назад. • Игры и ИИ ПК: Выручка от игрового бизнеса во втором квартале составила 2,9 млрд долларов, что на 9% больше, чем в предыдущем квартале, и на 16% больше, чем год назад. • Профессиональная визуализация: Выручка во втором квартале составила 454 миллиона долларов, что на 6% больше, чем в предыдущем квартале, и на 20% больше, чем год назад. • Автомобилестроение и робототехника: Выручка автомобильного сектора во втором квартале составила 346 миллионов долларов, что на 5% больше, чем в предыдущем квартале, и на 37% больше, чем год назад. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Tesla - пионер в отрасли электромобилей, изменила правила игры в автомобильном секторе и секторе возобновляемых источников энергии. Сегменты компании включают автомобилестроение, производство и хранение энергии. Автомобильный сегмент включает проектирование, разработку, производство, продажу и лизинг электромобилей, а также продажу регулирующих автомобильных кредитов. Сегмент производства и хранения энергии включает проектирование, производство, установку, продажу и аренду систем солнечной энергии и продуктов для хранения энергии, услуги, связанные с ее продуктами, а также продажу стимулов для систем солнечной энергии. Ее автомобильная продукция включает Model 3, Model Y, Model S и Model X. Модель 3 — четырехдверный седан. Model Y — внедорожник, построенный на платформе Model 3. Модель S — четырехдверный седан. Модель X — внедорожник. Продукты компании для хранения энергии включают Powerwall, Powerpack и Megapack. Tesla сообщила о падении прибыли на 45 процентов за трехмесячный период с апреля по июнь, что стало результатом вялых продаж компании по производству электромобилей. Автопроизводитель сообщил, что заработал $1,5 млрд во втором квартале года при выручке $25,5 млрд. Во втором квартале 2023 года Tesla заработала $2,7 млрд и имела выручку $24,9 млрд. Текущая операционная прибыль компании составила 6,3 процента по сравнению с 9,6 процента за аналогичный период годом ранее. Сегментарный доход Выручка автомобильной промышленности снизилась на 7% и составила 19,9 млрд долларов по сравнению с 21,27 млрд долларов в том же квартале прошлого года. Эта цифра включает 890 миллионов долларов в виде регулятивных кредитов, что более чем в три раза превышает прошлогодний показатель. Выручка подразделения Tesla по производству и хранению энергии, которое занимается продажей и установкой больших резервных батарей для жилых, коммерческих и коммунальных объектов, достигла 3,014 миллиарда долларов, увеличившись на 100 % по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Компания сообщила, что ее Megapack и Powerwall «достигли рекордного уровня развертывания» за этот период. сегмент «Услуги и прочее» показал выручку в размере 2,61 млрд долларов, что на 21% больше, чем за аналогичный период прошлого года. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Amazon предлагает широкий спектр продуктов и услуг через свои веб-сайты. Продукты компании включают товары и контент, которые она приобретает для перепродажи у поставщиков, а также товары, предлагаемые сторонними продавцами. Компания производит и продает электронные устройства, в том числе Kindle, планшеты Fire, Fire TV, Echo, Ring и другие устройства, а также разрабатывает и производит медиаконтент. Работает в трех сегментах: Северная Америка, Международный и Amazon Web Services (AWS). AWS предлагает набор технологических услуг, включая вычисления, хранилище, базы данных, аналитику и машинное обучение. Кроме того, компания предоставляет такие услуги, как реклама продавцам, поставщикам, издателям, авторам и другим лицам, посредством таких программ, как спонсируемая реклама, медийная и видеореклама. Amazon также предлагает Amazon Prime, программу членства, которая включает бесплатную доставку, доступ к потоковой передаче различных фильмов и телевизионных эпизодов, включая оригинальный контент Amazon. Amazon продолжает оставаться доминирующим игроком в индустрии электронной коммерции. Во втором квартале Amazon сообщила о выручке в $148,0 млрд (рост на 10%), что оказалось ниже прогнозов Уолл-стрит о выручке в $148,56 млрд, согласно LSEG. Чистая прибыль удвоилась до $13,5 млрд во втором квартале, или $1,26 на разводненную акцию, превысив оценки аналитиков EPS в $1,03. Amazon продолжает сталкиваться с медленным ростом своего основного розничного бизнеса на фоне усиления конкуренции, в основном со стороны таких сайтов со скидками, как Temu и Shein, которые позволяют китайским продавцам продавать дешевые товары потребителям в США. Доход по сегментам Выручка от AWS выросла на 18,7% в годовом исчислении до 26,3 млрд долларов США во втором квартале 2024 года без учета влияния валютных курсов, что обусловлено ростом спроса как на генеративные, так и на негенеративные рабочие нагрузки ИИ. Несмотря на то, что сегмент AWS является наименьшим по вкладу в доход в 16,5%, на него пришлось 69,8% операционного дохода Amazon за квартал. Международный: Выручка от международного сегмента выросла на 6,6% в годовом исчислении или на 10% без учета влияния валютных курсов до 31,7 млрд долларов США во втором квартале 2024 года. Операционная прибыль во втором квартале 2024 года составила 273 млн долларов США по сравнению с операционным убытком в размере 895 млн долларов США во втором квартале 2023 года и операционной прибылью в размере 903 млн долларов США в предыдущем квартале. Северная Америка: Prime Day установил новые рекорды, внеся значительный вклад в продажи в североамериканском сегменте, которые выросли на 9 % по сравнению с предыдущим годом и составили 90,0 млрд долларов. Внедрение функций, основанных на искусственном интеллекте, таких как помощник по покупкам Rufus и генератор плейлистов Maestro для Amazon Music, повысило вовлеченность и удовлетворенность клиентов. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Meta Platforms, ранее известная как Facebook, занимается созданием продуктов, которые позволяют людям подключаться и обмениваться информацией через мобильные устройства, гарнитуры виртуальной реальности для персональных компьютеров и домашние устройства. В его сегменты входят Family of Apps (FoA) и Facebook Reality Labs (FRL). Сегмент FoA включает Facebook, Instagram, Messenger, WhatsApp и другие сервисы. Сегмент FRL включает потребительское оборудование, программное обеспечение и контент, связанное с дополненной и виртуальной реальностью. Facebook позволяет людям подключаться, обмениваться информацией и общаться друг с другом на мобильных устройствах и персональных компьютерах. Instagram помогает людям выражать себя с помощью фотографий, видео и личных сообщений, а также общаться с компаниями и авторами и делать покупки у них. Messenger — это приложение для обмена сообщениями, позволяющее людям общаться с друзьями, семьей, группами и компаниями на разных платформах и устройствах. WhatsApp — это приложение для обмена сообщениями, которое люди по всему миру используют для общения и совершения транзакций. Meta предоставила прогноз выручки на третий квартал в размере от $38,5 млрд до $41 млрд, или $39,75 млрд в середине диапазона. Аналитики ожидали прогноз в размере $39,1 млрд. Материнская компания Facebook сообщила о росте выручки во втором квартале на 22% с $32 млрд годом ранее, что стало четвертым кварталом подряд с ростом более 20%. Чистая прибыль выросла на 73% до $13,47 млрд с $7,79 млрд или $2,98 на акцию годом ранее. Meta сообщила, что в квартале у нее было 3,27 млрд ежедневно активных пользователей (DAP), что соответствует оценкам StreetAccount. Доход по сегментам: Reality Labs: Квартальные продажи подразделения составили 353 миллиона долларов (рост на 28%), а операционный убыток - 4,49 миллиарда долларов (против убытка в 3,74 миллиарда долларов годом ранее). С начала 2019 года Reality Labs потеряла в общей сложности 59,5 миллиарда долларов. Family of Apps: Число ежедневных активных пользователей семейства приложений Meta — Facebook, Instagram, WhatsApp и Messenger — составило 3,27 млрд в июне, что на 7% больше, чем годом ранее. Компания больше не раскрывает данные о пользователях Facebook, как это было раньше. Недавно компания раскрыла, что WhatsApp достиг более 100 миллионов ежемесячных пользователей в США. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.