ГЛОБАЛЬНЫЕ РЫНКИ
Мировой крупнейший рынок облигаций остановил распродажу, которая всколыхнула торговлю по всему миру, поскольку инвесторы готовятся к публикации данных по занятости, которые определят перспективы процентных ставок Федеральной резервной системы (ФРС).
Облигации США стабилизировались после распродажи, в ходе которой доходность 30-летних облигаций достигла максимума с 2023 года. Рынок облигаций закрылся в 14:00 по нью-йоркскому времени в связи с национальным днем траура по бывшему президенту Джимми Картеру. Американские фондовые рынки также были закрыты. Между тем фунт упал до самого низкого уровня за более чем год, а доходность британских государственных облигаций (гилтов) снизилась на фоне опасений, что правительство Лейбористской партии столкнется с трудностями в контроле над дефицитом при росте затрат на заимствования.
Аналитики отмечают, что рынок ожидает «ястребиных» решений ФРС. Они также подчеркнули, что действия на рынке казначейских облигаций перед публикацией данных занятости стали более сбалансированными, хотя сохраняется уклон в сторону сильных показателей занятости.
Доходность 10-летних казначейских облигаций осталась на уровне 4,69%. Курс доллара вырос. После сильного начала года, когда биткоин снова превысил отметку в $100,000, криптовалюта упала до своего самого низкого уровня за год, столкнувшись с трудностями в удержании импульса.
Ряд заявлений представителей ФРС:
- Член ФРС Шмид: поддерживает постепенное снижение ставок, если экономические данные будут улучшаться.
- Член ФРС Боуман: предупреждает о рисках инфляции, призывает к осторожному подходу.
- Член ФРС Харкер: говорит, что снижение ставок продолжится, но сроки остаются неопределенными.
- Член ФРС Коллинз: подчеркивает, что неопределенности указывают на замедление темпов снижения ставок в 2025 году.
- Член ФРС Баркин: считает, что на длинные ставки влияет премия за срок, а не инфляция.
По прогнозам, в декабре занятость в США выросла на 165,000 рабочих мест, а уровень безработицы останется на уровне 4,2%. Средний почасовой заработок, вероятно, немного замедлится по сравнению с предыдущим месяцем.
По мнению Эндрю Хасби из BNP Paribas Securities, темпы роста занятости за 2023-2024 годы, вероятно, будут пересмотрены в сторону понижения в отчете следующего месяца, но все же укажут на устойчивый рынок труда.
Опрос 22V Research показал, что большинство инвесторов уделяют данным по занятости больше внимания, чем обычно. 26% ожидают позитивной реакции рынка, 40% — негативной, а 34% считают, что реакция будет смешанной или незначительной.
Фьючерсы на Euro Stoxx 50 упали на 0,1%, а контракты на индекс S&P 500 снизились на 0,3%. Индекс MSCI по акциям Азии снизился третий день подряд, поскольку акции на большинстве рынков показали снижение.
Глобальные финансовые рынки демонстрируют волатильность в начале года, поскольку доходность казначейских облигаций растет на фоне снижения ожиданий быстрого смягчения политики Федеральной резервной системы (ФРС). Этот сдвиг отразился на азиатских рынках, где замедление роста в Китае уже ослабило склонность инвесторов к риску и подтолкнуло индекс MSCI China к медвежьему рынку.
Индекс доллара немного укрепился, продолжив трехдневное ралли. Йена ослабла на 0,1% к доллару. Трейдеры настороже в ожидании возможных действий Японии по поддержке йены, поскольку публикация данных по занятости в США может стать катализатором резких движений валюты.
Новости корпораций:
- Southwest Airlines Co.: главный финансовый директор компании Тамми Ромо уйдет в отставку 1 апреля, завершив более чем 33-летнюю карьеру в компании.
- Paramount Global: инвесторы требуют раскрыть детали сделки с Skydance Media, чтобы оценить, насколько справедливы условия для всех участников.
- Airbus SE: компания передала 766 самолетов в 2024 году, что стало самым высоким показателем за шесть лет.
- Jefferies Financial Group Inc.: рост прибыли благодаря восстановлению активности в сфере слияний и поглощений.
- Country Garden Holdings Co.: китайский застройщик предложил новые условия для снижения долговой нагрузки, что приблизило компанию к реструктуризации оффшорного долга.
КАЗАХСТАНСКИЙ РЫНОК
Индекс KASE в четверг повысился на 0,29%, достигнув отметки 5 728,29 пункта. Среди акций представительского списка наибольшее количество сделок было зафиксировано с акциями АО "Народный Банк Казахстана" — 5 007 сделок. Максимальный объем торгов пришелся на те же акции, составив 109,8 млн тенге. Рост показали акции четырех эмитентов: АО "Банк ЦентрКредит" (+2,26%), АО "Казахтелеком" (+1,80%), АО "Национальная компания "КазМунайГаз" (+1,06%) и АО "Народный Банк Казахстана" (+0,71%).
Доходность однодневных операций репо с государственными ценными бумагами (TONIA) выросла на 37 базисных пунктов и составила 14,68% годовых. Ставка SWAP-1D (USD) также увеличилась на 148 базисных пунктов, достигнув 11,26% годовых. Общий объем торгов инструментами денежного рынка на день составил 717,926 млрд тенге.
По итогам торгов в четверг, к 17:00 средневзвешенный курс доллара США к тенге с расчетами "завтра" составил 524,90 тенге, укрепив нацвалюту на 2,24 тенге. Общий объем торгов достиг 235,667 млн долларов США, заключено 619 сделок. Минимальная цена за доллар составила 524,00 тенге, максимальная — 526,00 тенге, а последняя сделка была зафиксирована по цене 525,60 тенге.
Эксперты, опрошенные Национальным банком Казахстана, повысили прогнозы инфляции на 2025 год до 7,5%.
Отметим, что согласно последнему опросу АФК прогнозируемый уровень инфляции через 12 месяц составляет 9.5%
Корпоративные новости:
- КМГ увеличил добычу нефти и конденсата до 23,8 млн тонн.
- За год AIX Qazaq Index вырос на 26%.
