ЕЖЕДНЕВНЫЙ ОБЗОР РЫНКОВ 14.05.2024
ГЛОБАЛЬНЫЕ РЫНКИ
В преддверии индекса потребительских цен Уолл-стрит проигнорировала смешанные данные по производственной инфляции и сигналы Джерома Пауэлла о том, что процентные ставки будут выше в течение более длительного времени. Ралли в крупных технологических компаниях привело к тому, что во вторник акции приблизились к своим историческим максимумам. Индекс S&P 500 приблизился к своему историческому максимуму, прибавив почти 0,48%. Индекс Dow Jones прибавил 0,32%, а индекс Nasdaq 100 вырос на 0,75%, закрывшись на рекордно высоком уровне.
В среду инвесторы ожидают ключевые данные по инфляции, чтобы получить подсказки о следующих шагах ФРС. По сравнению с апрелем 2023 года прогнозируется рост базового индекса потребительских цен на 3,6%. Несмотря на то, что ежегодное повышение будет наименьшим за последние три года, оно все равно будет слишком высоким, чтобы оправдать снижение ставок.
Цены производителей в США растут четвертый месяц. Так в апреле индекс цен производителей вырос на 0,5% м/м после пересмотренного в сторону понижения на 0,1% в марте и намного превысили прогнозы на 0,3%. Если посмотреть на годовые показатели, то общая инфляция цен производителей осталась стабильной на уровне 2,2%, что соответствует пересмотренным в сторону повышения 2,1% в марте, а базовый индекс цен производителей вырос до 2,4% с пересмотренных в сторону понижения 2,1% в марте.
Во вторник британский индекс FTSE 100 колебался вблизи 8420 пунктов и закрылся небольшим ростом на 0,16%, удерживая небольшой откат по сравнению с предыдущей сессией, но оставаясь относительно близким к рекордному максимуму пятницы, поскольку рынки продолжают оценивать макроэкономический фон.
Общеевропейский STOXX 600 закрылся во вторник небольшим ростом на 0,15% после того, как более высокие, чем ожидалось, данные по производственной инфляции в США вызвали опасения по поводу укоренившейся инфляции и отменили некоторые ожидания на снижение процентных ставок в США.
Индекс Hang Seng во вторник снизился на 0,22% после роста на предыдущих трех сессиях, в основном вызванного потерями в секторах недвижимости и финансов. Индекс Shanghai Composite потерял 0,06%, в то время как Shenzhen Component сократился на 0,05%, увеличив потери предыдущей сессии, поскольку осторожность доминировала в настроениях перед ключевыми данными по инфляции в США. Китайские акции также оказались под давлением из-за новостей о том, что США собираются объявить на этой неделе о новых тарифах Китая, нацеленных на стратегические сектора, включая электромобили и чипы. Пошлины на электромобили, вероятно, вырастут до 100% с нынешних 25%. Более того, Конгресс США опубликовал новый законопроект о биобезопасности, который требует, чтобы американские фармацевтические компании разорвали связи с китайскими биотехнологическими фирмами к 2032 году.
Индекс доллара снизился на 0,14% до 105,06 на фоне высоких данных по производственной инфляции в США.
Доходность 10-летних казначейских облигаций США преодолела кратковременный отскок и упала до отметки 4,45% с 4,48% в понедельник, поскольку рынки оценивали степень ограничительного прогноза ФРС в преддверии ключевого отчета по индексу потребительских цен в среду. Доходность по двухлетним трежерям также снизилась до 4,82% с 4,85% в понедельник.
Запасы сырой нефти в США сократились на 3,104 млн баррелей за неделю, закончившуюся 10 мая 2024 года, после увеличения на 0,509 миллиона баррелей на предыдущей неделе, свидетельствуют данные Еженедельного статистического бюллетеня API. Фьючерсы на Brent упали на 1,18% до $82,38 за баррель.
Спотовое золото прибавило 0,93% до $2358 за унцию.
Новости корпораций:
• Акции Gamestop и AMC продолжили впечатляющий рост, поднявшись на 59,8% и 31% соответственно.
• Google заявила, что выпускает версию своей поисковой системы, которая включает в себя ответы, написанные ИИ, что является одним из самых значительных изменений.
• Акции Home Depot опустились на 0,1% после падения доходов. Череда отрицательных продаж Home Depot продолжается шестой квартал подряд, крупный ритейлер изо всех сил пытается преодолеть слабый рынок жилья и более низкий спрос на дорогостоящие товары.
• В апреле Boeing поставила 24 коммерческих самолета, что является самым низким месячным показателем с февраля 2022 года, так как авиапроизводитель замедлил производство своих широкофюзеляжных самолетов 737 Max и 787 Dreamliner, чтобы сосредоточиться на улучшении качества.
КАЗАХСТАНСКИЙ РЫНОК
Во вторник индекс KASE закрылся на отметке 5 001,16 пункта (-0,6%). Под давлением продавцов оказались акции Эйр Астаны (-1,2%) и банковского сектора, включая Народный Банк (-2,9%), БЦК (-1,2%) и Kaspi (-0,2%). Между тем, глобальные депозитарные расписки Народного банка по итогам торгов на Лондонской фондовой бирже упали на 10,9%, что связано с предстоящими дивидендами и фиксацией реестра акционеров. Депозитарные расписки Эйр Астана на LSE упали на 2,9% и бумаги Казатомпрома также снизились на 0,7%. Акции Kaspi.kz, торгуемые на Nasdaq, выросли на 1,2%. За период с 2 по 13 мая 2024 года Эйр Астана выкупила акции и депозитарные расписки, торгуемые на KASE и AIX, на общую сумму $288,6 тыс. в количестве 112 530 акций и 4651 ГДР. Курс USDKZT по итогам торгов вторника практически не изменился и составил 440,93 тенге за доллар (-0,04 тенге). Внешний фон на вчерашних торгах складывался противоречивым: негативное влияние от снижения нефтяных котировок могло быть компенсировано снижением индекса доллара США (-0,1%). Соответственно, относительный баланс на локальном рынке мог быть связан с тем, что предложение инвалюты со стороны экспортеров, зарубежных инвесторов и Нацбанка полностью удовлетворяло спрос на нее со стороны импортеров, внешних заемщиков и населения. На денежном рынке во вторник наблюдалось умеренное разнонаправленное движение ставок: TONIA прибавила 10 б.п., до 13,68%, тогда как SWAP_1D снизился на 27 б.п., до 8,70%. Низкая волатильность ставок и их удержание вблизи нижней границы коридора базовой ставки в большей степени могут быть обусловлены сохраняющимся профицитом краткосрочной ликвидности в системе (открытая позиция ~5,4 трлн тенге).
KEGOC представил на KASE аудиторский отчет по консолидированной финансовой отчетности за 2023 год. По итогам 2023 года объем продаж вырос на 16% и составил 252,1 млрд тенге. Чистая прибыль KEGOC выросла на 62% и составила 43,4 млрд тенге. Напомним, ранее компания объявила о размере дивиденда на второе полугодие 2023 года в размере 79,5 тенге. С учетом выплаченных дивидендов за первое полугодие в размере 77,74 тенге на одну простую акцию, компания по итогам 2023 года на дивиденды направила порядка 97% от чистой прибыли.
В апреле активы Национального фонда Казахстана уменьшились на 2,7%, упав с 60,7 миллиарда до 59,1 миллиарда долларов, что в пересчете на тенге составляет сокращение на 3,7% или более чем на 1 триллион тенге. Валовые международные резервы выросли до 39,9 млрд долларов, на 5,4%. Активы в свободно конвертируемой валюте в резервах увеличились на 3,4%, до 16,3 млрд долларов. Золото в резервах выросло на 6,8%, до 23,6 млрд долларов. В 2024 году из Нацфонда взяли на 481 млрд тенге больше, чем поступило.
